python포트폴리오2 python 증권데이터 분석 - 샤프지수, 포트폴리오 최적화 python구현 샤프지수(Shape Ratio) 현대 포트폴리오 이론에 따르면 포트폴리오 별 개별 리스크가 주어졌을 때, 효율적 투자선보다 높은 수익률은 기대할 수 없다는 한계점을 가지고 있다. 리스크를 최소화하고 수익률을 최대화하는 포트폴리오는 어떻게 찾을 수 있을까? 현대 포트폴리오 이론을 개발한 해리 마코위츠의 초기 이론으로는 해결하기 힘들지만 해리 마코위츠의 제자인 윌리엄 샤프(William Shape)의 샤프지수로 해결할 수 있다. 윌리엄샤프 역시 샤프지수Shape Ratio를 개발하여 노벨상을 수상하였고, 현대 포트폴리오 이론에서 매우 중요한 요소가 되었다. 샤프지수는 측정된 위험단위당 수익률을 계산한다는 점에서 수익률의 표준편차와 다른 점을 가진다. 샤프 지수 구현은 계산 편의를 고려해 무위험률 = 0, 샤.. 2022. 12. 27. python 증권데이터 분석 - 현대 포트폴리오 이론, 효율적 투자선 python 구현 현대 포트폴리오 이론 현대 포트폴리오 이론 해리 맥스 마코위츠(Harry Max Markowitz)가 1952년 발표한 논문 [포트폴리오 셀렉션]에서 평균-분산 최적화(MVO : Mea-Variance-Optimization)를 제시했다. 평균-분산 최적화(MVO : Mea-Variance-Optimization)란 예상 수익률과 리스크의 상관관계를 활용하여 포트폴리오를 최적화하는 기법을 말한다. 이후 많은 투자자와 학자가 이 모델을 따랐으며, 해리 마코위츠는 1990년에 현대 포트폴리오이론을 창안한 업적으로 노벨 경제학상을 수상한다. 수익률의 표준편차 수익률의 표준편차(Standard deviation of returns)는 자산 가격이 평균값에서 벗어나는 저도인 RISH를 측정하는 방법이다. 주식시장.. 2022. 12. 26. 이전 1 다음 반응형
